SET ที่ 1,608 จุด: BOI อนุมัติ AI-อิเล็กทรอนิกส์ 2 พันล้านดอลลาร์ และเซกเตอร์น่าสนใจ H2 2026

ดัชนีตลาดหลักทรัพย์ (SET) ปิดที่ 1,608.30 จุดเมื่อ 9 กรกฎาคม เพิ่มขึ้น 32.05 จุดหรือ 2.03% บนมูลค่าการซื้อขาย 79.97 พันล้านบาท สองปัจจัยหลัก: ศาลรัฐธรรมนูญอนุมัติพระราชกำหนดกู้เงิน 4 แสนล้านบาท และ BOI ประกาศอนุมัติ 9 โครงการมูลค่า 1.99 พันล้านดอลลาร์ใน AI อิเล็กทรอนิกส์ขั้นสูง การบินพลเรือน พลังงานสะอาด และอาหาร SET ขึ้นมาแล้ว 42.14% จากช่วงเดียวกันปีก่อน

พระราชกำหนดกู้เงิน 4 แสนล้านบาท

การอนุมัติของศาลรัฐธรรมนูญขจัดความไม่แน่นอนทางกฎหมายที่ค้างคาแผนกระตุ้นการคลัง ตลาดเคยตั้งราคาความเสี่ยงที่ศาลอาจตีตก เมื่อความเสี่ยงนั้นหมดไป รัฐบาลจึงดำเนินการกับโครงสร้างพื้นฐาน เศรษฐกิจดิจิทัล และโครงการสังคมต่อไปได้

แยกย่อย 1.99 พันล้านดอลลาร์ของ BOI

• Datasection Thailand: 235.2 ล้านดอลลาร์ โครงสร้างพื้นฐาน AI ในชลบุรี
• Taiwan Union Technology Thailand: 189.2 ล้านดอลลาร์ CCL และ Prepreg สำหรับ AI Server ในชลบุรี
• Doosan Electro-Materials Thailand: 180.2 ล้านดอลลาร์ CCL สำหรับ PCB ในสมุทรปราการ
• Fulltech Fiber Glass Thailand: 99.4 ล้านดอลลาร์ ผ้าใยแก้วสำหรับ PCB ในฉะเชิงเทรา

นี่ไม่ใช่โครงการเก็งกำไร แต่เป็นส่วนหนึ่งของห่วงโซ่อุปทาน AI โลกที่กระจายออกจากการผลิตกระจุกตัวในเอเชียตะวันออก ไทยคว้าส่วนหนึ่งผ่านสิทธิประโยชน์ภาษี BOI และโครงสร้างพื้นฐาน EEC

เซกเตอร์ SET ไหนได้ประโยชน์โดยตรง

วัสดุก่อสร้างและนิคมอุตสาหกรรมใน EEC จะเห็นอุปสงค์โดยตรงจากโรงงานที่กำลังสร้าง พลังงานสะอาดได้ประโยชน์จากความต้องการไฟฟ้าของ Data Center บริษัทโลจิสติกส์บริการ EEC เห็นแนวโน้มปริมาณดีขึ้น KBank และ SCB ต่างมีพอร์ตสินเชื่อบริษัทขนาดใหญ่ที่ได้ประโยชน์จาก FDI

เงินเฟ้อและบริบทนโยบายการเงิน

เงินเฟ้อเดือนมิถุนายนที่ 2.42% ต่ำสุดในสามเดือน ธปท. ชัดเจนว่าคงดอกเบี้ยที่ 1% ตลอด H2 2026 ธปท. คาด GDP เติบโต 2.3% ในปี 2026 การเล่นที่เข้าถึงได้มากที่สุดสำหรับนักลงทุนรายย่อยคือนิคมอุตสาหกรรมใน EEC และ SET50 ETF สิ่งที่ต้องติดตาม: ข้อมูลการอนุมัติ BOI รายเดือน, ผลประกอบการ Q2 ปลายเดือนกรกฎาคม และความคืบหน้า EEC